Как ключевая ставка влияет на банковские продукты?

Банк России осуществляет денежно-кредитную политику (ДКП), направленную на обеспечение стабильности и развитие финансового рынка страны, а также на защиту и устойчивость рубля. Для достижения этих целей Центральный банк использует различные инструменты, среди которых ключевая ставка является основным. В этой статье мы расскажем о назначении ключевых ставках в банках России на сегодня, её влиянии на вклады и кредиты, а также о взаимосвязи между изменениями ключевой ставки, курсом рубля и уровнем инфляции.

Что такое ключевая ставка банка в 2024?

Ключевая ставка банка — это ставка, по которой Центробанк предоставляет займы коммерческим финансовым учреждениям и принимает от них вклады. Она является основным инструментом монетарной политики и влияет на уровень процентных ставок в экономике в целом. Основные аспекты ключевой ставки:

Изменение ключевой ставки позволяет центральному банку контролировать уровень ликвидности в экономике. Повышение ставки обычно приводит к сокращению денежной массы, в то время как снижение — к ее увеличению.

КС напрямую влияет на стоимость займов для коммерческих банков, что, в свою очередь, сказывается на ставках по кредитам для бизнеса и населения. Более высокая ключевая ставка делает кредиты дороже, что снижает потребительские и инвестиционные расходы.

Центральные банки часто используют ключевую ставку для борьбы с инфляцией. Повышение ставки помогает сократить инфляционное давление, однако слишком высокие ставки могут замедлить экономический рост.

Изменения в КС служит сигналом для финансовых рынков о намерениях центрального банка относительно экономической политики, что влияет на поведение инвесторов.

Как ключевая ставка в банках на сегодня влияет на курс рубля

Когда Центральный банк снижает ключевую ставку, рубль становится более доступным. В результате его количество на валютном рынке увеличивается, и инвесторы начинают избавляться от этого актива, что ведет к дальнейшему снижению курса рубля. С другой стороны, при повышении ключевой ставки количество рублей на рынке сокращается, что увеличивает его ценность как актива. Инвесторы начинают активно вкладываться в рубль, что приводит к росту курса национальной валюты.

Рост ключевой ставки охлаждает рынок кредитования: люди становятся менее склонными брать займы под высокий процент и откладывают неважные покупки или услуги, которые не могут себе позволить, до лучших времен. Бизнес также начинает более осторожно относиться к заемным средствам, отказываясь от кредитов на реализацию рискованных проектов, которые могут не оправдать себя. Неудача в таком случае может обернуться значительными потерями. В результате снижаются риски невозврата долга, поскольку как потребители, так и бизнес берут меньше займов, если есть сомнения в способности погасить долг.